Micron: Speicherangebot bleibt bis 2028 knapp, da HBM DRAM-Kapazitäten aufzehrt

Speicher wird nicht leichter zu bekommen. Die, die sie verkaufen, sagen das selbst.

Micron-Chef Sanjay Mehrotra erklärte Investoren am 30. September, dass die Nachfrage nach dem Speicher des Unternehmens das verfügbare Angebot für mindestens die nächsten zwei Jahre übersteigen wird und dass 75 Prozent der Speicherproduktion von Micron für 2027 bereits vergeben sind. Die meisten aktuellen Verkaufsgespräche des Unternehmens betreffen 2028, sagte er, wie aus einem Transkript des Anrufs hervorgeht, das von Ars Technica zitiert wird. „Im Gesamten wird das Angebots-Nachfrage-Umfeld nur enger“, sagte Mehrotra. Micron plant, 2028 neue Reinräume für die Speicherherstellung zu eröffnen, warnt jedoch, dass die Produktion auch nach dem Start des ersten Wafers nur allmählich ansteigt.

Micron verkauft keinen Consumer-RAM mehr. Die Marke Crucial stellte den Verkauf von Speicher an Verbraucher nach einer Ankündigung im Dezember 2025 ein. EVP Sumit Sadana verwies auf die KI-Nachfrage nach Rechenzentrums-Speicher und das Interesse von Micron daran, „größere, strategische Kunden in schneller wachsenden Segmenten“ zu bedienen. Diese Entscheidung ist bedeutsam, da dieselbe Waferkapazität, die für einen Consumer-DIMM bestimmt war, nun für High-Bandwidth-Memory für KI-Beschleuniger und Server-DRAM zugewiesen wird.

HBM nimmt einen größeren Anteil an jedem Wafer ein

Kim Taewoo, ein stellvertretender Vorstandsvorsitzender bei Samsung, erklärte diese Woche, dass HBM 2027 fast 30 Prozent der Waferkapazität der DRAM-Hersteller ausmachen wird, im Vergleich zu 20 Prozent in diesem Jahr, berichtete Reuters. HBM ist teurer in der Herstellung und liefert weniger nutzbares Produkt pro Wafer als konventioneller DRAM. Jeder Prozentpunkt, der zu HBM verschoben wird, entfernt mehr als einen Prozentpunkt des Angebots von allem anderen. Micron sagt, die Nachfrage nach HBM übersteige nun die Nachfrage nach seinem DRAM, und das HBM-Volumen für 2027 sei weitgehend zu Preisen verkauft, die „viel höher als die Preise von 2026“ sind.

Mehrotra wies auch auf ein strukturelles Problem hin, das nicht durch den Bau weiterer Fabriken gelöst wird: Zukünftige Knotenübergänge bringen weniger Produktivitätszuwachs pro Wafer mit sich als frühere, und das Handelsverhältnis zwischen HBM-Generationen, das von 3E zu einem größeren Mix aus 4 und 4E bewegt, schafft Gegenwinde für das Angebotswachstum. Mit anderen Worten: Der übliche Ausweg aus einer Knappheit, dichtere Prozesstechnologie, wird enger.

The Register berichtete am 1. Oktober, dass der CEO von Micron denselben Anruf nutzte, um „viel höhere“ Preise zu feiern. Ein Detail, das die Knappheit als bewusste Allokationsentscheidung und nicht als Unfall neu rahmt. India Today berichtete am 1. Oktober, dass Smartphones teurer werden könnten, da sich das Angebot verschlechtert. Ars Technica bemerkt, dass vorgebaute PCs bereits betroffen sind, da OEMs niedrigere RAM-Konfigurationen zu höheren Preisen anbieten. Auch Streaming-Sticks und Spielkonsolen haben Preissteigerungen erlebt.

„Sogar nach dem Bau, sogar nach der ersten Waferproduktion, steigt die Produktion in den Reinräumen nur allmählich an“, sagte Mehrotra. „Das ist einfach die Natur dessen, was es braucht, um die Produktion hochzufahren.“

Jenseits des Rechenzentrums

SemiEngineering berichtete am 1. Oktober, dass Automobilhersteller darum wetteifern, KI-Funktionen in Fahrzeuge zu integrieren. Ein Markt, den die Publikation als Chance von über 1.000.000.000.000 Dollar für physische KI in den nächsten Jahrzehnten beschreibt. Das Verschieben roher Kameradaten und Radardaten stellt neue Anforderungen an Speicher, Schnittstellen und Energieeffizienz. Paul Karazuba, Vizepräsident für Produktmarketing für Silicon IP bei Rambus, sagte der Publikation, dass ein KI-definiertes Fahrzeug KI verwendet, um Daten kontinuierlich zu interpretieren und das Verhalten in Echtzeit anzupassen. Dies erfordert mehr Speicherbandbreite als ein software-definiertes Fahrzeug.

Der europäische Weltraumsektor stößt aus einer anderen Richtung an dieselbe Wand. Auf der Presseveranstaltung Pretzl Connect 2026 in Budapest sagte Kate Underhill, zukünftige Raumfahrt-Antriebsarchitektin bei der Europäischen Weltraumbehörde, gegenüber EE Times, dass Weltraumsysteme typischerweise „mindestens 10 Jahre hinter der Consumer-Elektronik“ operieren. ESA versuchte einst, 10 Laserdioden bei einem deutschen Lieferanten zu bestellen, der eine Mindestbestellmenge von 10.000 Einheiten erforderte. Underhill sagte, dass, wenn ein Satelliten einen US-Komponenten enthält, der Entwickler die US International Traffic in Arms Regulations einhalten muss. Deshalb versuchen europäische Hersteller, ITAR-freie Satelliten zu bauen.

Gleichzeitig werden die Lieferkettenregeln, die regeln, was installiert werden kann, enger. SemiEngineering berichtete am 1. Oktober, dass Präsident Trump am 26. August 2026 eine Exekutivanordnung unterzeichnete, die einen nationalen Notstand erklärt, um die Herstellung hochriskanter ausländischer Ausrüstung im US-Stromnetz einzuschränken. Dies gilt für Hardware, Software und Firmware bei 69 Kilovolt und darüber. Die Anordnung folgt der Lieferkette abwärts, sodass ein US- oder europäischer Hersteller, der kritische Unterkomponenten aus einer erfassten Jurisdiktion bezieht, sein fertiges Produkt möglicherweise eingeschränkt findet. Durchführungsregeln des Department of Energy sind für den 24. Dezember 2026 fällig.

Nicht alle warten auf die Regeln. US-Versorger pausieren bereits die Beschaffung mit ausländisch verbundenen Lieferketten und drängen Anbieter während aktiver Angebote zu Antworten zur Herkunft, wie demselben Bericht zufolge.

Sicherheits- und Datenschutzebenen

OpenSSL veröffentlichte am 29. September Fixes für einen hochgradigen DTLS-Fehler, der als CVE-2026-84782 verfolgt wird und Heap-Speicher an die andere Seite einer Verbindung lecken oder das Programm zum Absturz bringen kann, berichtete The Hacker News am 30. September. Der Bug tritt auf, wenn ein DTLS-Wiederversandtimer abläuft, während eine größere Handshake-Nachricht nur teilweise gesendet wurde, wodurch die erneut gesendete Nachricht verbleibende Bytes als unverschlüsselte Handshake-Daten trägt. CISA bewertete ihn am 29. September mit 8,2 von 10, bewertete die Auswirkungsgrad auf Verfügbarkeit als hoch und auf Vertraulichkeit als niedrig und listete die Ausnutzung zu diesem Zeitpunkt als „keine“ auf. Behobene Versionen sind 4.0.3, 3.6.5, 3.5.9 und 3.4.8; die älteren Zweige 3.0, 1.1.1 und 1.0.2 werden nur für Premium-Support-Kunden gepatcht, und OpenSSL 3.0 hat am 7. September die öffentlichen Sicherheitsfixes eingestellt.

Auf der Seite der KI-Infrastruktur veröffentlichte Google DeepMind am 23. September ein technisches Update, das beschreibt, wie es persistente, serverseitige Speicher zu seiner Private AI Compute-Plattform bringen wird. Das Design hält kryptografische Schlüssel auf den Geräten des Benutzers, während Daten nur innerhalb einer isolierten Cloud-Enclave entschlüsselt und sofort wieder verschlüsselt werden. DeepMind sagt, die vorherige Architektur war strikt zustandslos und löschte den Kontext, wenn eine Aufgabe endete.

Zwei arXiv-Papiere, die am 28. September eingereicht wurden, zeigen dieselbe Einschränkung in der Forschung. Eines, von Krishnakumar Balasubramanian und Zhaoyang Shi, modelliert assoziativen Speicher auf Riemannschen Mannigfaltigkeiten und zeigt, dass Krümmung eine Designvariable und keine Eigenschaft der Daten ist. Das andere, von Peng Xu und Mitautoren an der University of Illinois, präsentiert eine GPU-Clustering-Methode, die nur ein einzigen Faktor-Array in High-Bandwidth-Memory speichert, anstelle von drei großen Puffern, eine explizite Reaktion auf speicherbegrenzte Workloads.

Der gemeinsame Faden ist, dass Speicher nicht mehr eine Komponente ist, die man am Ende eines Designs kauft. Es ist die Einschränkung, die bestimmt, was gebaut wird, was versendet wird und was weggelassen wird.